5 мая 2017
Несмотря на проблемы с операционной деятельностью ряда ключевых предприятий, благодаря относительно благоприятной рыночной конъюнктуре, финансовые результаты Метинвеста в феврале были достаточно хорошими. Основной вопрос – значительное несоответствие прибыли операционному денежному потоку.
Согласно отчета компании, в феврале ее выручка от реализации составила $592млн, что практически соответствует январскому значению. В натуральном выражении объем реализации в обоих ключевых дивизионах – Металлургическом и Горнорудном – снизился: продажи металлургической продукции – на 12% (ввиду падения реализации полуфабрикатов – почти на 50% по сравнению с январем, в то время как продажи конечной продукции увеличились на 3%), железорудной продукции – на 14%.
С положительной стороны отметим рост цен на реализуемую продукцию (который нивелировал снижение продаж в натуральных единицах) – на 2-18% по сравнению с январем (в зависимости от типа продукции).
В результате, в отчетном месяце выручка Металлургического дивизиона компании ($468млн, на уровне прошлого месяца) составила 79% от общей выручки Метинвеста. EBITDA маржа сегмента была на уровне 10% (что близко к среднему уровню за несколько последних месяцев).
Что касается Горнорудного дивизиона, его выручка (без учета внутригрупповых продаж) также осталась практически на уровне предыдущего месяца ($124млн). Рост цен на окатыши по сравнению с январем составил 7%, железорудного концентрата – 18%. EBITDA маржа направления в феврале была на уровне 42% (37% в январе).
Общая выручка Метинвеста за первые два месяца 2017 года составила $1 190млн (по сравнению с $823млн год назад), EBITDA - $306млн ($27млн).
Напомним, что в целом за 2016 год выручка Метинвеста составила около $6.2млрд. ($6.8млрд. в 2015 году), EBITDA – $1.359млрд.:
Динамика операционного денежного потока в феврале ухудшилась – если EBITDA компании за отчетный месяц составила $151млн (также дебиторская задолженность по невозмещенному НДС уменьшилась на $22млн), то операционный денежный поток был отрицательным (-$19млн). Причина – рост запасов ($86млн) и дебиторской задолженности ($87млн, без учета изменений в невозмещенном НДС).
В течение июля 2016 – февраля 2017 общая EBITDA Метинвеста составила $1 085млн, операционный денежный поток - $459млн ($282млн было направлено на инвестиционную деятельность, также кредиторам было уплачено $118млн процентов).
Перейти к новостям
Все о Метинвесте
Популярное на сайте:
Интерпайп - борьба за выживание
Финансовый отчет Ferrexpo за 2016 год
Эпицентр-К - лидер DIY рынка Украины